Din 22 februarie la BVB va putea fi tranzactionat al doilea instrument de acest tip listat pe piata locala, ETF Energie Patria. Din pacate, oferta vine dupa diminuarea bulei energetice si plafonarea preturilor la producatori.
Un ETF (exchange trade fund-fond tranzactionat la bursa) este un cos de valori mobiliare ce poate include actiuni, obligatiuni, valute, marfuri, indici, criptomonede sau o combinatie a acestora si care se poate tranzactiona printr-un broker.
In acest fel investitorii individuali pot face plasamente diversificate avand posibilitatea de a investi sume mici de bani in sectoarele mari ale economiei si obtinerea unui randament aferent evolutiilor acestora.
ETF Energie Patria este al doilea ETF romanesc care vine sa replice sectorul de energie de pe BVB.
Acesta va copia structura indicelui BET-NG, care in acest moment are in componenta 10 companii: SNP Petrom, Romgaz, Nuclearelectrica, Transgaz, Electrica, Transelectrica, Conpet, Rompetrol Rafinare, Rompetrol Well Services si Oil Terminal, primele 4 companii avand o pondere cumulata de 85%.
Noul ETF ofera investitorilor posibilitatea de a avea expunere pe sectorul de energie romanesc, fata de care participantii din piata au manifestat un interes aparte in acest an, interes alimentat si de posibila listare a Hidroelectrica, asteptata sa se alature segmentului de energie la sfarsitul primei jumatati a anului 2023.
Cum s-a descurcat primul ETF din Romania pana acum ?
ETF BET Patria, fondul care replica indicele BET si reinvesteste dividendele primite, a inregistrat un randament cumulat de 261% de la momentul lansarii in 2012, mai mare fata de BET (+154%) intrucat a inglobat si dividendele primite pe parcursul anilor.
In ultimele 12 luni acesta a avut o lichiditate mai mare decat 61 din cei 82 de emitenti de actiuni listati pe piata principala a BVB, valoarea tranzactiilor totalizand 51.5 mil. RON.
Numarul de investitori era la finalul anului 2022 de peste 7,200, aproximativ 6% din totalul investitorilor la BVB, desi fondul are o capitalizare de numai 0.4% din totalul capitalizarii BVB.
Lansarea noului ETF vine putin cam tarziu
Sectorul de energie a fost subiectul unora dintre cele mai aprinse dezbateri ale anului trecut, odata cu declansarea crizei energetice la nivel international, pe fondul razboiului din Ucraina si a tensiunilor politice dintre China si SUA.
Iar preturile exorbitante pentru gaze, petrol si electricitate, inregistrate in 2022 au contribuit in mod direct la profiturile record inregistrate de marile companii din acest sector.
Din pacate, preturile companiilor energetice inglobeaza deja acestre evolutii iar statul a decis sa plafoneze preturile la producator atat pentru energia electrica cat si pentru gazele vandute populatiei si micilor firme iar acest fapt va afecta profiturile viitoare.
Cu toate astea, o investitie in energie se poate dovedi din nou interesanta in viitor, daca pietele vor fi bulversate de noi crize.
Ce costuri implica cele doua ETF-uri listate la BVB
Investitorii individuali nu platesc direct comisioane de administrare, doar cele de tranzactionare percepute de brokerii prin care opereaza.
Costurile de administrare sunt percepute din activele fondurilor si dilueaza implicit randamentul investitiei in comparatie cu un plasament care ar replica fidel structura celor doi indici dar nu ar avea costuri asociate.
Pentru ETF Energie costurile de administrare sunt de 1,80% pe an din activul net al fondului iar cele de tranzactionare (pentru operatiunile derulate de ETF pe piata de capital) sunt estimate la 0,46% pe an din activul net.
Pentru ETF BET costurile de administrare sunt de 1,71% pe an din activul net al fondului si de 0,18% pe an pentru costurile de tranzactionare.
Ne puteți urmări și pe pagina noastră de Facebook sau pe Google News
