Un deponent ar fi castigat anul trecut de doua ori mai mult daca ar fi investit banii in actiunii BRD decat daca ar fi constituit un depozit la aceeasi banca. In ultimii cinci ani, BRD a inregistrat o crestere medie a profitului net de 16%, iar in ultimii sase ani, valoarea bancii s-a majorat de aproape zece ori.
Cei care au ales sa faca un depozit la BRD au castigat anul trecut 6-7%, in functie de maturitatea aleasa. Daca ar fi investit banii la bursa cumparand actiuni ale bancii ar fi castigat de doua ori mai mult. Bineinteles, diferenta de risc este uriasa : dobanda la depozit este garantata, pe cand plasamentul la bursa poate genera chiar pierderi.
In ultimul an, titlurile BRD au crescut cu peste 15%. Banca este evaluata acum pe bursa la 4,5 miliarde euro. Evolutia a fost sustinuta atat de conjunctura favorabila pe care bursa romaneasca o traverseaza, dar si de rezultale financiare bune obtinute de banca.
Capitalizarea bursiera BRD - milioane euro
ian. 2001
435
dec. 2001
279
dec. 2002
524
dec. 2003
675
dec. 2004
1.311
dec. 2005
2.596
dec. 2006
3.812
feb. 2007
4.479
Profitul net realizat de BRD anul trecut s-a situat la 656 milioane lei, cu 19% mai mult decat in 2005. La nivelul veniturilor, s-a observat o crestere mai rapida a comisioanelor, care contribuie acum in proportie de 36% la venitul net bancar. Introducerea unor produse de creditare cu comisioane lunare poate avea asadar si consecinte pozitive. Chiar daca acestea nu sunt indragite prea mult de clienti, ele sunt insa pe placul actionarilor. In plus, cresterea profitului a fost sustinuta si de nivelul mic al riscului. Creditele neperformante reprezentau la finalul anului trecut doar 0,35% din angajamentele asumate de banca, fata de 1%, cat se inregistra in decembrie 2005.
Totalul creditelor a depasit la finele anului trecut 18,7 miliarde lei, din care 50% sunt imprumuturi pentru persoane fizice. Pe acest segment, banca detine acum o cota de piata de 22,7%, fata de 18,3% cat era in 2005. Imprumuturile pentru populatie au crescut anul trecut cu 113%. In totalul creditelor acordate persoanelor fizice, 75% sunt credite de consum si 25% - credite imobiliare. In ceea ce priveste depozitele constituite de populatie, cota de piata a bancii a crescut mult mai lent (de la 16,3% la 16,8%).
Daca pentru un deponent, criteriul de baza il reprezinta rata dobanzii, pentru actionar, cuvantul magic este rentabilitatea capitalurilor proprii, pe scurt ROE. Aceasta s-a situat anul trecut la 35,9% la BRD, in timp ce media acestui indicator pe ansamblul sistemului bancar a fost aproape de 15%.
Pentru acest an, presedintele BRD Patrick Gelin se asteapta la o crestere similara cu cea din 2006. Cheltuielile generale ale bancii se asteapta sa aiba un nivel mai ridicat deoarece anul trecut s-au deschis foarte multe unitati. Reteaua BRD a crescut cu 274 de agentii, ajungand la 600 de unitati. Conducerea bancii estimeaza ca noile agentii vor deveni profitabile in 2008. In schimb, reteaua bancii nu va mai creste atat de rapid in acest an, fiind posibila deschiderea de 70-80 de unitati noi.
Cine este dispus să facă demersuri pentru plata salariului într-un alt cont decât cel actual poate fi recompensat cu bonusuri, dobânzi mai mari la depozite și conturi de economii.
Cu toții ne dorim ca, în urma plasamentelor pe care le realizăm, să obținem un randament investițional cât mai mare. Însă pentru a calcula nu doar valoarea nominală, ci câștigul real obținut, trebuie sî comparăm dobânzile titlurilor de stat achiziționate, bunăoară, cu inflația anualizată. Și aici se produc adesea erori.
Cele mai bune dobânzi la termen sunt oferite fie în urma unor campanii temporare, fie ca recompensă pentru atragerea banilor „noi” sau a „migrării” salariului deponentului.
