Dilema investitorului: bursa sau fonduri de actiuni?

Privind evolutia pietei de capital pe primele 4 luni ale anului, se observa diferente intre randamentele unei investitii la bursa si cele intr-un fond de actiuni. Majoritatea fondurilor de actiuni au inregistrat randamente mai mari fata de un plasament direct in actiuni, nemaivorbind de siguranta si timpul economisit.
 
Realizarea unei investitii sigure pe unul sau pe mai multi emitenti este improbabila in conditiile volatilitatii inregistrate in ultimele luni pe bursa romaneasca. De asemenea, multiplele cauze care au determinat cresterile si scaderile bruste pe bursa au ridicat un semn de intrebare chiar si in mintea jucatorilor cu experienta din ringul bursier: sa merg mai departe pe bursa sau sa ma orientez catre fondurile de actiuni?
 
Cei care au investit pe piata de capital incepand cu luna ianuarie si pana la mijlocul lunii mai, au avut parte de un randament mediu de 12,64% daca investeau in SIF-uri si de 16,3% daca isi plasau banii intr-un portofoliu format in mod egal din restul actiunilor de la bursa. Pe de alta parte, o investitie in aceeasi perioada intr-unul din fondurile de actiuni s-a dovedit a fi mai atractiva, avand in vedere ca politica fondurilor presupune diversificarea portofoliului cu alte instrumente financiare.
 
Astfel, o mare parte a fondurilor au inregistrat randamente peste indicele bursier BET-FI, care monitorizeaza perfomantele celor 5 SIF-uri. Napoca a avut cresteri mai mari cu peste 13%, iar Oportunitati Nationale cu peste 15%. Au fost insa si fonduri de actiuni ale caror performante au depasit chiar si media generala a cresterilor din piata de capital. Vedeta perioadei a fost Active Dinamic, cu o crestere de 19,19%, urmata de BT Maxim.
 
Insa nu doar castigul de randament trebuie luat in calcul atunci cand alegi forma unei investitii. In cazul fondurilor, timpul alocat este redus semnificativ, intrucat gestionarea banilor este facuta de specialisti care cunosc bine si analizeaza permanent evolutia pietei, fata de o investitie pe cont propriu care presupune o informare continua.
 
De asemenea, fondurile beneficiaza de comisioane reduse din partea societatilor de brokeraj, datorita faptului ca investesc sume mari, greu accesibile unui investitor obisnuit. In acest fel, cheltuielile investitionale sunt reduse semnificativ, cu efecte benefice asupra randamentului.
 
Si la capitolul „sume alocate investitiei” fondurile ies in avantaj. Suma minima alocata unui plasament este reprezentata de doar o unitate de fond, in timp ce societatile de brokeraj solicita sume cu cel putin 3 zerouri pentru a permite accesul prin intermediul lor pe piata de capital.


Distribuie articolul


Un proiect sustinut de

Banchereza, pe intelesul tuturor


Te ajutam sa intelegi mai usor contractele bancare

Vorbim in termeni simpli, pe intelesul tau

Sfaturi financiare pentru consumatori

Mai mult

ALTE ARTICOLE - Investitii


Cresterea dobanzilor descurajeaza investitiile in obligatiuni
Cresterea dobanzilor descurajeaza investitiile in obligatiuni "vechi"

Cresterea inflatiei a fortat in ultima vreme Ministerul Finantelor sa se imprumute mai scump de la banci si populatie. Este o veste buna pentru cei care vor cumpara noile obligatiuni dar una nefericita pentru cei care detin deja unele mai vechi.

15 Septembrie 2021 | Investitii (fonduri + burse)

Sunt si esecuri la BVB: Ce profil au investitorii care au pierdut peste 20% in 3 luni
Sunt si esecuri la BVB: Ce profil au investitorii care au pierdut peste 20% in 3 luni

Desi la finalul lunii iunie, plasamentul privat cu actiunile Appraisal&Valuation se inchidea cu succes, actiunile fiind suprasubscrise de peste 4 ori, la inceputul lunii septembrie listarea la bursa aducea o corectie cu 24% din prima zi.

7 Septembrie 2021 | Investitii (fonduri + burse)

Un pariu riscant-rezultatele financiare ale companiilor listate
Un pariu riscant-rezultatele financiare ale companiilor listate

Modul in care vor evolua cotatiile unor companii listate la bursa dupa publicarea rezultatelor financiare este mai mereu o buna ocazie pentru speculatii. Insa pariul se poate dovedi riscant, existand posibilitatea ca lucrurile sa nu iasa asa cum ne doream.

19 August 2021 | Investitii (fonduri + burse)

E momentul ideal pentru investitia in fonduri mutuale de actiuni?
E momentul ideal pentru investitia in fonduri mutuale de actiuni?

Cu bursele la maxime istorice si revenirea apetitului de consum, multi ar putea considera ca este momentul ideal pentru o investitie in fonduri mutuale de actiuni. Dar care sunt perspectivele pe termen mediu?

27 Iulie 2021 | Investitii (fonduri + burse)

Mai multe articole

GHIDURI


Investitii in fonduri mutuale

Fondurile mutuale sau fondurile deschise de investitii atrag resurse financiare de la populatie si companii, pe care le investesc in diverse instrumente financiare, cum ar fi actiuni, obligatiuni sau titluri de stat. Atentie, fondurile nu ofera nici o garantie cu privire la recuperarea sumei investite, asa cum se intampla la depozitele bancare!&nbs

Investitii la bursa

Cum se deruleaza tranzactiile la bursa, cum se stabileste pretul pe actiune, care este tactica de cumparare sau vanzare in functie de riscul asumat cum se impart investitorii, cum se aleg actiunile si cum se interpreteaza indicatorii in Ghidul complet Investitii la Bursa.

Analiza fundamentala actiuni

Totul despre analiza fundamentala, cum citim documentele financiare, cum interpretam indicatorii bilantieri, cum analizam formarea profitului, cu ce indicatori evaluam actiunile in Ghidul Analiza fundamentala actiuni.

Piata Forex

Piata valutara  internationala sau FOREX este locul unde valutele sunt cotate si convertite. Despre FOREX, ce inseamna CFD, cotatiile instrumentelor financiare, termenii de baza, analiza pietei, exemple de tranzactie si ce face brokerul in Ghidul Piata Forex.

Prognoza cursului de schimb

Analiza fundamentala in relatia cu piata Forex reprezinta o analiza a indicatorilor economici si a dinamicii lor. Previzionarea cursului valutar pe baza indicatorilor economici, impactul dobanzii de referinta in cursul de schimb, interpretarea Produsului Intern Brut, impactul somajului asupra cursului de schimb si indicatorii inflatiei in Ghidul co

Analiza tehnica

In Ghidul Analiza tehnica gasesti tot ce vrei sa stii despre Indicatori si Oscilatori: Media Mobila, MACD, RSI, Benzile Bollinnger

Inapoi sus